J&T INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, a.s.ISIN SE: CZ0008474244
ISIN CDCP: Není veden v CDCP
Min. investiční horizont: do roku 2025
Účet pro zasílání investic klientů, kteří mají uzavřenou rámcovou smlouvu se společností J&T INVESTIČNÍ SPOLEČNOST,a.s.. Účet je vedený v CZK u Komerční banky:
107-2400920227/0100
IBAN: CZ85 0100 0001 0724 0092 0227, SWIFT KOMBCZPPXXX
Charakteristika fondu
J&T Life 2025 je fondem životního cyklu, který je řízen v souladu s investiční politikou, která předpokládá změny alokace jednotlivých složek majetku fondu v čase, a to zejména od akcií a nástrojů nesoucích riziko akcií směrem k nástrojům s pevným výnosem, kdy se alokace portfolia aktiv mění s ohledem na přibližující se datum ukončení základní investiční strategie. Cílem investiční politiky fondu je dosažení kapitálového růstu v dlouhodobém horizontu a zhodnocení majetku fondu v době základního investičního období prostřednictvím investic zejména do akcií, dluhopisů, nástrojů peněžního trhu, cenných papírů vydávaných fondy kolektivního investování a finančních derivátů.
Výkonnost fondu k datu 15.09.2018
| Období | % |
|---|---|
| 1 měsíc | 0.64 % |
| 3 měsíce | -0.38 % |
| 6 měsíců | 0.24 % |
| 1 rok | 1.73 % |
| od zahájení činnosti (p.a.) | 2.48 % |
| k min. IH (p.a.) | N/A |
| Období | % |
|---|---|
| 2012 | N/A |
| 2013 | N/A |
| 2014 | N/A |
| 2015 | 0.24 % |
| 2016 | 3.53 % |
| 2017 | 6.20 % |
Vývoj aktuální hodnoty podílového listu k datu 15.09.2018
Struktura majetku k datu 15.09.2018
Struktura aktiv k datu 31.08.2018
| Název | Hodnota |
|---|---|
| Aktiva celkem (Ʃ) | 296,625.61 |
| Pokladní hotovost | 0.00 |
| Pohledávky za bankami a družstevními záložnami (Ʃ) | 10,573.56 |
| Pohledávky za bankami a DZ - splatné na požádání | 7,573.56 |
| Pohledávky za bankami a DZ - ostatní pohledávky | 3,000.00 |
| Pohledávky za nebankovními subjekty (Ʃ) | 0.00 |
| Pohledávky za nebankovními subjekty - splatné na požádání | 0.00 |
| Pohledávky za nebankovními subjekty - ostatní pohledávky | 0.00 |
| Dluhové cenné papíry (Ʃ) | 41,799.36 |
| Dluhové cenné papíry vydané vládními institucemi | 0.00 |
| Dluhové cenné papíry vydané ostatními osobami | 41,799.36 |
| Akcie, podílové listy a ostatní podíly (Ʃ) | 243,706.47 |
| Akcie | 7,572.11 |
| Podílové listy | 236,134.36 |
| Ostatní podíly | 0.00 |
| Účasti s podstatným a rozhodujícím vlivem | 0.00 |
| Dlouhodobý nehmotný majetek (Ʃ) | 0.00 |
| Zřizovací výdaje | 0.00 |
| Goodwill | 0.00 |
| Ostatní dlouhodobý nehmotný majetek | 0.00 |
| Dlouhodobý hmotný majetek (Ʃ) | 0.00 |
| Pozemky a budovy pro provozní činnost | 0.00 |
| Ostatní dlouhodobý hmotný majetek | 0.00 |
| Ostatní aktiva | 546.21 |
| Pohledávky z upsaného základního kapitálu | 0.00 |
| Náklady a příjmy příštích období | 0.00 |
Cenné papíry v portfoliu s nejvyšší váhou k 31.08.2018
| Cenný papír | % |
|---|---|
| J&T BOND CZK OPF (F) | 11.58 % |
| J&T FLEXIBILNÍ DOPF (F) | 11.13 % |
| J&T MONEY CZK OPF, J&T IS, a.s. | 9.65 % |
| SPDR S&P 500 ETF Trust (F) | 7.31 % |
| iShares STOXX Europe 600 UCITS ETF DE (F) | 5.01 % |
| iShares Core U.S. Aggregate Bond ETF (F) | 4.74 % |
| JTFIGR 4% 07/18/2022 | 4.21 % |
| J&T OPPORTUNITY CZK (F) | 3.78 % |
| CPI Finance Slovakia 5% 29/9/2022 | 3.76 % |
| iShares Euro Government Bond 10-15yr UCITS ETF (F) | 3.60 % |
| iShares $ High Yield Corporate Bond UCITS ETF (F) | 3.33 % |
| EPH 3,50% 9/6/2020 | 3.15 % |
| Sazka Group 4% 12/12/2022 | 3.08 % |
| iShares US Property Yield UCITS ETF (F) | 2.65 % |
| SPDR Gold Shares | 2.60 % |
| Fidelity NASDAQ Composite Index Tracking Stock ETF (F) | 2.59 % |
| iShares MSCI Emerging Markets ETF (F) | 2.53 % |
| BNPETF EPRA EUROPE (F) | 2.45 % |
| db x-trackers MSCI Japan EUR Hedged TRN Index UCITS ETF (F) | 2.44 % |
| SPDR Barclays Convertible Securities ETF (F) | 2.20 % |
| iShares JP Morgan USD Emerging Markets Bond ETF (F) | 2.01 % |
| iShares MSCI EAFE Small-Cap ETF (F) | 1.98 % |
| J&T KOMODITNÍ OPF (F) | 1.94 % |
Počet a objem vydaných a odkoupených podílových listů za měsíc 8.2018
| Vydáno ks | Vydáno objem | Odkoupeno ks | Odkoupeno objem |
|---|---|---|---|
| 4 088 623 | 4 526 032,00 | 1 693 856 | 1 874 544,00 |
Komentář portfolio managera k datu 31.08.2018
Trhy rizikových aktiv si prošly korekcí zejména v Evropě a na rozvíjejících se trzích. Naopak posílily akcie v USA a Japonsku. Dařilo se i americkým státním bondům, zatímco dluhopisy rozvíjejících se trhů korigovaly. Komoditní trhy podržely v kladných hodnotách rostoucí ceny ropy a plynu. Naproti tomu ceny kovů a zemědělských komodit oslabily. Trhy tak reagovaly na pokračující obchodní přestřelku mezi USA a dalšími státy zejména pak Čínou. Během srpna jsme ve fondu J&T Life 2025 pokračovali ve snižování váhy v akciových instrumentech a realokaci prostředků do pevně úročených instrumentů. Z portfolia fondu jsme uprodali jednak ETF na americké realitní trusty. Snižovali jsme rovněž zastoupení v ETF na evropské akcie. Dokoupili jsme naopak indexový fond na americké státní dluhopisy iShares Core U.S. Aggregate. V srpnu se pozitivně na výnosnosti fondu projevily ETF na americká aktiva. Naopak instrumenty na rozvíjející se trhy a Evropu měly negativní vliv na jeho výkonnost. Investoři se budou v září soustředit na obchodní politiku USA především ve vztahu k Číně a EU. Potencionální obchodní dohoda s Kanadou by pak mohla být pro trh povzbudivá. Další eskalace obchodní sporů může vest k vyšší volatilitě především na rozvíjejících se trzích. Významný dopad na trhy mohou mít tradičně i centrální banky. Zatímco od amerického FEDu se dá očekávat další utahování měnové politiky, v eurozoně se podobný krok neočekává.
Benchmark
Fond nesleduje žádný určitý index nebo ukazatel (benchmark) a ani nekopíruje žádný určitý index
Detail k datu 15.09.2018
- Rizikovost fondu
- vysoká
- Min. investiční horizont (IH)
- 7 let
- Typ fondu
- speciální fond životního cyklu, otevřený podílový fond
- ISIN SE
- CZ0008474244
- ISIN CDCP
- Není veden v CDCP
- Bloomberg
- JTL2025 CP
- Správce fondu
- J&T INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, a.s.
- Depozitář fondu
- Komerční banka, a.s.
- Manažer fondu
- Ing. Marek Janečka, CFA
- Datum zahájení činnosti
- 16.01.2014
- Vlastní kapitál celkem
- 293 500 934,81
- Aktuální hodnota PL
- 1,1076
- Změna aktuální hodnoty PL
- -0,17 %
- Min. vstupní investice
- 300 CZK
- Min. výše další investice
- není stanovena
- Max. vstupní poplatek
- 5,00 %
- Max. výstupní poplatek
- 0,00 %
- Poplatek za správu
- 1,50 % z průměrné roční hodnoty fondového kapitálu
- Stanovení aktuální hodnoty
- minimálně jednou za měsíc